十年內戰期間，中共北平地下黨員鞏渭平受命在察哈爾抗日同盟軍殘部的獨立營(yíng)中發(fā)展黨組織。由于叛徒的出賣(mài)，鞏渭平確定的25名發(fā)展對象被捕并命懸一線(xiàn)。鞏渭平只身“自首”試圖換回為拯救25官兵的性命，然而卻誤中中統詭計。余雪瑤由于暗戀鞏渭平而向其兄——身為中統副局長(cháng)的余沁齋——求情釋放鞏渭平，余沁齋為收服鞏渭平于是答應了其妹的請求，并設計了一系列圈套。
　　此時(shí)，鞏渭平又接受了上級代號為燭光同志的秘密指示，令其打入國民黨中統特務(wù)組織。為完成這一特殊使命，鞏渭平不得不與深?lèi)?ài)著(zhù)的女友分手，并與余雪瑤結為夫婦。然而不久，燭光同志在一次意外中犧牲，鞏渭平與黨組織失去了聯(lián)系，而且受命打入中統這一任務(wù)也成了再無(wú)他人知曉的秘密。面對這一現實(shí)，鞏渭平毅然決然地選擇了一條極其艱辛、曲折和痛苦的人生道路，并改名為鞏向光，以明心志。
　　他利用新婚之夜，機智地鏟除了地下黨的叛徒，并在與日本特務(wù)的較量中立下功勛。余沁齋深知他仍然“身在曹營(yíng)心在漢”，于是設計逼其范，從而使鞏向光在黨組織的眼中成了叛徒。鞏向光痛不欲生，但為洗刷不白之冤、完成秘密使命，他獨自忍辱負重，為黨默默貢獻。
　　抗戰爆發(fā)后，鞏向光調往中統渭城調查室任副主任。此時(shí)，其老同學(xué)秦劍正是中共渭城情報處負責人。鞏向光以為就此可與黨恢復聯(lián)系，卻不料竟成了地下黨的鋤奸對象。面對同志的敵意和鋤奸行動(dòng)，他無(wú)怨無(wú)悔，機智巧妙地暗中協(xié)助地下黨將黨中央急需的一批重要物資運抵邊區。這使秦劍初步改變了對他的看法，他表示愿接受組織調查，以洗清不白之冤。秦劍則勉勵他在敵營(yíng)繼續為黨工作。
　　不久，周恩來(lái)途經(jīng)渭城。渭城軍統頭目嚴錕及日本特務(wù)欲借機行刺。國軍某戰區副司令邊國烈出于與周的師生之誼，命情報處長(cháng)歐陽(yáng)荷及鞏向光負責周的安全。鞏向光在歐陽(yáng)協(xié)助下挫敗了暗殺陰謀，使周恩來(lái)安然離渭，并協(xié)助八路軍辦事處查出內奸、消除了隱患。借此，鞏向光再次請求重回組織，卻令他大失所望。
　　此時(shí)，在國軍高層中開(kāi)展統戰工作的八路軍少將從戎突然失蹤，邊國烈令鞏向光調查此案。鞏向光抓到了真兇，并巧妙地將證據提供給地下黨，使蔣介石的陰謀公之于眾。事后，鞏向光又向秦劍提出重新入黨的要求，結果又使他陷入深深的痛苦之中。
　　軍統對渭城地下黨情報工作的威脅日益嚴重，鞏向光一次次冒著(zhù)危險使地下黨化險為夷。鑒于鞏向光的特殊貢獻，地下黨同意安排他赴延安一訴隱情，以便回到黨的懷抱。就在欣喜之際，邊區形勢驟變，延安之行只得擱淺，鞏向光又一次承受著(zhù)命運對他的捉弄。但他在此期間，仍然清除了隱藏在地下黨中的內奸，并協(xié)助地下黨完成了一項又一項任務(wù)。
　　不久，最了解、信任鞏向光的秦劍不幸被捕犧牲。鞏向光洗刷不白之冤和回歸組織的希望變得十分渺茫。在近乎絕望之中，他憑借著(zhù)對信仰的堅定信念和執著(zhù)追求又一次堅強地挺了過(guò)來(lái)。
　　鞏向光在渭城的所作所為一起受到中統頭子余沁齋的監視，同時(shí)以受到中統內部及軍統特務(wù)的懷疑。在余沁齋秘密試探他未果之后，渭城軍統頭目嚴錕的密報卻把他送進(jìn)了重慶監獄。就在蔣介石下處決令的前夕，歐陽(yáng)荷的全力營(yíng)救使他得以重生。
　　回到渭城后，鞏向光離開(kāi)了中統系統，成為邊國烈手下的一名參謀。他不顧個(gè)人安危，機智地將胡宗南、邊國烈進(jìn)攻延安的軍事行動(dòng)計劃，傳送到延安，為保衛黨中央立下功勛。
　　渭城解放前夕，他又利用敵人內部矛盾巧妙地獲取了全部特務(wù)潛伏名單和破壞行動(dòng)計劃，挫敗了特務(wù)們逃離前破壞渭城重要設施和潛伏破壞的陰謀。
　　鞏向光的情況反映到延安后，經(jīng)中央調查和批準，終于使他實(shí)現了多年的夙愿，重新回到黨的懷抱。
　　本片將個(gè)人命運與民族解放斗爭結合在一起，將悲歡離合、忍辱負重的個(gè)人情感與矢志不渝、頑強執著(zhù)的信仰追求交織在一起，呈現給人們一個(gè)情節緊張、懸念叢生、波瀾壯闊、引人入勝的動(dòng)人故事，為人們講述了一個(gè)中共地下黨人的特殊人生，展示了一顆偉大靈魂的心路歷程。